Obwohl die Energiepreise seit ihrem Höchststand nach der Pandemie stark gesunken sind, gibt es Grund zu der Annahme, dass die Krise noch lange nicht vorbei ist.Ein aktueller Bericht der Internationalen Energieagentur (IEA) nannte es „die erste echte globale Energiekrise“.
Denn die Geopolitik verschärft die Probleme in einer Branche, die bereits von der Pandemie betroffen ist.Für Verbraucher, insbesondere für einkommensschwache Gruppen, die den Großteil ihres Lohns für Energie ausgeben, ist dies eine doppelte Belastung.Denn unabhängig davon, ob sie während der Pandemie kostenloses Geld erhalten haben oder nicht, müssen sie es zwangsläufig zurückzahlen, da die Preise für alles, von Lebensmitteln und Benzin bis hin zu Wohnungen und Autos, steigen.Und jetzt tut die Fed alles, was sie kann, um die Schmerzen noch schlimmer zu machen.Denn die Dinge müssen erst schlimmer werden, bevor sie besser werden.
So schmerzhaft sie auch sind, ist dies ein Glücksfall für US-amerikanische Öl- und Gasunternehmen, die bereit sind, die Preise weiter in die Höhe zu treiben und gleichzeitig die Produktion einzuschränken.Schließlich spitzt sich die Energiekrise schon seit Jahren zu, da die Ölkonzerne weiterhin ihre Kapazitäten drosseln, bevor sie genug saubere Energie produzieren können, um diese zu ersetzen.Investoren unterstützen die Idee einer begrenzten Kapazität, da es sich um wartungsintensive Geräte handelt, die bei sinkender Nachfrage die Rentabilität erheblich beeinträchtigen können.
Aber in diesem Jahr musste die Biden-Regierung strategische Reserven freigeben, um die Preise auf ein angemessenes Niveau zu senken, sodass jedem klar ist, dass zusätzliche Kapazitäten erforderlich sind.Das sehen wir jetzt.Die Preise dürften den größten Teil des Jahres 2023 im Bereich von 70 bis 90 US-Dollar bleiben, was es der Regierung erneut ermöglicht, strategische Reserven aufzufüllen.Egal, was wir denken, die Nachfrage wird nicht verschwinden.
Auch im globalen Maßstab ist die Situation günstig.Die Folgen dieses Scheiterns wären weniger schwerwiegend, wenn Russland auf diesem Markt ein kleinerer Akteur wäre.Aber aufgrund seines Status als wichtiger Öllieferant sowie als wichtiger Gaslieferant (nach Europa) hat es stark an Bedeutung gewonnen.Russland sagte, es werde die Produktion als Reaktion auf westliche Sanktionen und Versuche, den Preis für russisches Öl zu begrenzen, um 7 % drosseln.Wir wissen nicht, wie lange er das durchhalten kann, da höhere Preise natürlich seinen Kunden schaden werden.
Im Jahr 2023 wird jedoch ein weiterer Faktor ins Spiel kommen.Das ist China.Das asiatische Land war die meiste Zeit dieses Jahres geschlossen.Selbst wenn die USA etwas langsamer werden, könnte China anfangen zu summen.Dies bedeutet eine höhere Nachfrage (und Preismacht) für diese Aktien.
Die Empfehlung der IEA, die Ausgaben für saubere Energie statt für Öl zu erhöhen, bedeutet, dass die aktuelle Krise anhalten sollte, bis der Verbrauch fossiler Brennstoffe (der dank des Wirtschaftswachstums zugenommen hat) seinen Höhepunkt erreicht und dann in eine Phase des stetigen Rückgangs eintritt.
Darin wird prognostiziert, dass „der Kohleverbrauch in den nächsten Jahren sinken wird, sich die Erdgasnachfrage gegen Ende des Jahrzehnts stabilisieren wird und steigende Verkäufe von Elektrofahrzeugen (EV) bedeuten, dass sich die Ölnachfrage Mitte der 2030er Jahre stabilisieren und dann gegen Ende des Jahrzehnts leicht zurückgehen wird.“ das Ende des Jahrzehnts.“Mitte des Jahrhunderts..”
Um jedoch bis 2050 null Emissionen zu erreichen, müssten die Investitionen in saubere Energie bis 2030 mehr als 4 Billionen US-Dollar betragen, was der Hälfte des derzeitigen Niveaus entspräche.
Insgesamt wird die Ölnachfrage in den nächsten Jahren stark bleiben, und wir könnten sie durch kluge Investitionen optimal nutzen.Schauen Sie, was ich heute ausgewählt habe -
Helmerich & Payne bietet Bohrdienstleistungen und -lösungen für Ölexplorations- und -produktionsunternehmen.Das Unternehmen ist in drei Segmenten tätig: North American Solutions, Offshore Gulf of Mexico und International Solutions.
Der Gewinn des Unternehmens im vierten Quartal entsprach der Zacks-Konsensschätzung und stieg um 6,8 %.
Seine Prognosen für die Geschäftsjahre 2023 und 2024 (bis September) wurden in den letzten 60 Tagen um 74 Cent (19,9 %) bzw. 60 Cent (12,4 %) nach oben korrigiert.Analysten gehen nun davon aus, dass der Umsatz des Unternehmens über zwei Jahre um 45,4 % bzw. 10,2 % steigen wird, während der Gewinn um 4.360 % bzw. 22,0 % steigt.Zacks Rang Nr. 1 (Kaufempfehlung) gehört der Öl-, Gas- und Bohrindustrie (in den oberen 4 % der von Zacks kategorisierten Branchen).
Das Management ist optimistisch hinsichtlich „erheblicher Dynamik im Geschäftsjahr 2023“.Anleger sollten ermutigt werden, sich auf drei wichtige Faktoren zu konzentrieren.
Erstens ist es die Flexrig-Flotte, die die Kapitalallokation effizienter macht.Dadurch bleibt die Ausfallzeit für jedes Bohrgerät minimal, da der Vertrag dafür auf einen anderen Kunden übertragen wird, kurz nachdem es von einem Kunden geräumt wurde.Dadurch kann viel Geld gespart werden.In diesem Jahr wird Helmerich außerdem 16 Kaltrohranlagen wieder in Betrieb nehmen, für die es befristete Verträge von mindestens zwei Jahren hat.Etwa zwei Drittel dieses Betrags wurden bereits ausgezahlt, der Großteil davon wird für große öffentlich gehandelte Explorations- und Produktionsanlagen verwendet, hauptsächlich in der ersten Hälfte des Geschäftsjahres.
Zweitens waren die Preise für Bohrinseln in diesem Jahr hoch, was angesichts der Energiekrise nicht überraschend ist.Besonders erfreulich ist jedoch, dass durch die starke Nachfrage und Vertragsverlängerungen der durchschnittliche Flottenpreis weiter steigen dürfte.Das Management hat in diesem Geschäftsjahr einen enormen Aufschwung erlebt.Seine Technologieangebote und Automatisierungslösungen treiben eindeutig die Nachfrage an, da ältere Bohrinseln nicht mehr so effizient sind.
NexTier Oilfield Solutions bietet Fertigstellungs- und Produktionsdienstleistungen in bestehenden und anderen Lagerstätten.Das Unternehmen ist in zwei Segmenten tätig: Well Completion Services und Well Construction and Workover Services.
Im letzten Quartal übertraf NexTier die Konsensschätzung von Zacks um 6,5 %.Der Umsatz ging um 2,8 % zurück.Die Gewinnprognose für 2023 blieb in den letzten 60 Tagen stabil, stieg in den letzten 90 Tagen jedoch um 16 Cent (7,8 %).Dies bedeutet eine Umsatzsteigerung von 24,5 % im nächsten Jahr und eine Umsatzsteigerung von 56,7 %.Die Aktien Nr. 1 von Zacks werden von Oil & Gas – Field Services (Top 11 %) gehalten.
Das Management sprach über die strukturellen Vorteile, über die das Unternehmen verfügt.Die Nichtverfügbarkeit einer Fracturing-Flotte ist einer der größten Engpässe, der das Wachstum der Landproduktion in den USA bremst.Während die neu gebaute Flotte die aktuelle Flottengröße von 270 um rund 25 % vergrößern dürfte, wird die Überlastung der alten Flotten, die nicht für moderne Fracturing-Operationen ausgelegt sind, durch die hohe Nachfrage und Einschränkungen in der Lieferkette dazu führen, dass viele Flotten außer Betrieb gehen.Dadurch bleibt die Flotte weiterhin knapp.E&P-Unternehmen sind außerdem bestrebt, den Aktionären einen Mehrwert zu bieten, anstatt Kapazitäten aufzubauen.
Infolgedessen wird die US-Nachfrage bis Ende 2023 (das Management gibt einen Branchenkonsens von 1 Mio. Barrel/Tag an) weiterhin das Angebot (1,5 Mio. Barrel/Tag) übersteigen, und selbst bei einer leichten Rezession dürfte diese Ungleichheit bestehen bleiben.für einige Länder.Zeit Zumindest für die nächsten 18 Monate.
Auch wenn die NexTier-Preise im Jahr 2023 höher sein werden, werden sie immer noch 10–15 % unter dem Niveau vor der Pandemie liegen.Allerdings nutzte das Unternehmen die Situation, um günstigere Geschäftskonditionen neu auszuhandeln und stärkere Partner zu gewinnen.Unterdessen erzielen die erdgasbetriebenen Geräte aufgrund der erheblichen Treibstoffkostenvorteile von Erdgas weiterhin bessere Preise.Daher wird erwartet, dass sie auch im Falle einer Rezession aktiv bleiben.
Patterson bietet Onshore-Auftragsbohrdienstleistungen für US-amerikanische und internationale Öl- und Gasbetreiber an.Das Unternehmen ist in drei Segmenten tätig: Vertragsbohrdienste, Injektionsdienste und Richtbohrdienste.
Das Unternehmen meldete im letzten Quartal sehr starke Ergebnisse und übertraf die Zacks-Konsensschätzung um 47,4 % beim Gewinn und 6,4 % beim Umsatz.Die Zacks-Konsensschätzung für 2023 ist in den letzten 60 Tagen um 26 Cent (13,5 %) gestiegen, was einen Gewinnanstieg von 302,9 % impliziert.Im nächsten Jahr wird mit einem sehr starken Umsatzwachstum von 30,3 % gerechnet.Nr. 1 der Zacks-Aktien im Besitz von Oil & Gas & Drilling (Top 4 %)
Eine kürzlich im Rahmen des Planungsprozesses für 2023 durchgeführte Umfrage zeigt, dass in Pattersons breitem Portfolio von 70 Kunden, darunter große Superspezialisten, staatliche unabhängige Unternehmen und kleine private Betreiber, großer Optimismus für zusätzliche Bohrinseln besteht.Sie planen derzeit, im vierten Quartal 40 Bohrinseln und im Jahr 2023 weitere 50 hinzuzufügen. Dies ist ein positiver Indikator für das Geschäftswachstum im nächsten Jahr.
Das Unternehmen nutzt die starke Nachfrage nach Bohrinseln, um höhere Preise auszuhandeln, und erhöht außerdem die Anzahl der Bohrinseln mit befristeten Verträgen, was die Gewinntransparenz verbessert und die Aussichten auf einen stabilen Cashflow erhöht.Die fortschrittliche Ausstattung mit höherem Automatisierungsgrad und geringeren Emissionen macht dies möglich.
Nine Energy Service ist ein Onshore-Komplettierungsdienstleister im nordamerikanischen Becken und international.Es bietet Bohrlochzementierung, Komplettierungsausrüstung wie Liner-Aufhänger und Zubehör, Frakturisolierpacker, Frakturierungshülsen, Werkzeuge zur Vorbereitung der ersten Stufe, Frakturierungsstopfen, Verrohrungsschwimmerwerkzeuge usw. und andere.Dienstleistungen.
Im Septemberquartal meldete das Unternehmen einen Umsatz, der die Prognose von Zacks um 8,6 % übertraf, während der Gewinn die Prognose von Zacks um 137,5 % übertraf.In den letzten 60 Tagen ist die Konsensbewertung von Zacks um 1,15 US-Dollar (100,9 %) gestiegen, was einer Gewinnsteigerung von 301,8 % im Jahr 2023 entspricht. Analysten erwarten auch einen soliden Umsatzanstieg von 24,6 %.Die Aktien Nr. 1 von Zacks werden von Oil & Gas – Field Services (Top 11 %) gehalten.
Das positive Umfeld, das die oben genannten Spieler sehen, spiegelt sich auch in den Ergebnissen von Nine wider.Das Management sagte, ein Großteil des Anstiegs im Vergleich zum Vorquartal sei auf höhere Preise für Zementierung und Spiralrohre sowie auf mehr Komplettierungswerkzeuge zurückzuführen.Der Mangel an Ausrüstung und Arbeitskräften schränkt die Verfügbarkeit weiterhin ein, sodass Kunden bereit sind, höhere Preise zu zahlen.Allerdings ist ein Teil des Anstiegs der Zementpreise in den letzten Jahren auf einen Mangel an Rohzement zurückzuführen.
Nine verfügt über einen bedeutenden Marktanteil in den Segmenten Zementierung und lösliche Verschlüsse.Angesichts der Rohstoffknappheit und der Notwendigkeit, Emissionen zu reduzieren, verhalfen innovative Lösungen dem Unternehmen zu einem 20-prozentigen Anteil an der Bohrlochzementierung.Sein Anteil am Markt für lösliche Stopfen (es ist einer von vier Anbietern mit einem Anteil von 75 %) ist durch hohe Eintrittsbarrieren geschützt, da das Unternehmen fortschrittliche Materialien enthält, die nicht einfach zu reproduzieren sind.Es ist auch ein schnell wachsendes Segment, wobei das Management bis Ende 2023 ein Wachstum von 35 % erwartet.
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Zeitpunkt der Veröffentlichung: 14. Januar 2023